中级会计师考试《财务管理》知识墙：项目现金流量

为了方便备战2013中级会计师考试的学员，正保会计网校论坛学员精心为大家分享了中级会计师考试《财务管理》科目里的重要知识点，希望对广大考生有帮助。

　　项目现金流量

NCF=现金流入量－现金流出量；

1、投资期现金流量；2、营业期现金流量；3、终结期现金流量

（一）投资期

①在长期资产上的投资；②垫支的营运资金

一般情况下，初始阶段中固定资产的原始投资通常在年内一次性投入（如购买设备），如果原始投资不是一次性投入（如工程建造），则应把投资归属于不同投入年份之中。

（二）营业期（重点记忆以下公式）

税后付现成本＝付现成本×（1－税率）；

税后收入＝收入金额×（1－税率）

非付现成本（如：折旧）可以起到减少税负的作用，其公式为：税负减少额＝非付现成本×税率

（NCF）＝营业收入－付现成本－所得税

＝税后营业利润＋非付现成本

＝收入×（1－所得税率）－付现成本×（1－所得税率）＋非付现成本×所得税率

特殊问题：

①对于在营业期内的某一年发生的大修理支出来说，如果会计处理在本年内一次性作为收益性支出，则直接作为该年付现成本；如果跨年摊销处理，则本年作为投资性的现金流出量，摊销年份以非付现成本形式处理。

②对于在营业的某一年发生的改良支出来说，是一种投资，应作为该年的现金流出量，以后年份通过折旧收回。

（三）终结期

内容：

①固定资产变价净收入：固定资产出售或报废时的出售价款或残值收入扣除清理费用后的净额。

②垫支营运资金的收回：项目开始垫支的营运资金在项目结束时得到回收。