2021年中级会计职称财务管理答疑精华：信用成本率

2021年中级会计职称备考已经开始啦！为帮助大家备考，正保会计网校特从答疑板中精选了学员学习过程中出现的问题，专业老师给出详细答疑。以下是中级会计职称财务管理答疑精华，希望对大家有帮助！

某企业按“1/10，n/30”的条件购进一批商品。若企业放弃现金折扣，在信用期内付款，则其放弃现金折扣的信用成本率为（　）。

A.18.18%

B.10%

C.12%

D.16.7%

【正确答案】：A

【答案解析】：放弃现金折扣的信用成本率＝[1%/(1－1%)]×[360/(30－10)]×100%＝18.18%。

问题：

放弃现金折扣的信用成本率公式的理解

回复：

放弃现金折扣的信用成本率其实就是“借款”的实际年利率，也就是投资的机会成本率，即投资一个项目所放弃的另一个项目的机会成本率。举例说明如下：

企业购货10000元（应付账款总额），销货方提供的信用条件为“1/10，n/30”。如果第10天付款，意味着享受折扣，只需付10000×（1－1％）＝9900（元），此时企业利用应付账款融资无成本。如果第30天付款，意味着放弃折扣，需要付10000元，但站在应付账款的管理角度，销货方提供了现金折扣，企业就应当在第10天付款9900元，但因为没有付9900元，就相当于企业在第10天向销货方借款9900元，使用期限为20天，需要支付10000－9900＝100（元）利息，因此这笔借款的年利率为：

（100/9900）×（360/20）＝（10000×1％）/[10000×（1－1％）]×[360/（30－10）]

＝[1％/（1－1％）]×[360/（30－10）]

即：放弃现金折扣的信用成本率＝[折扣百分率/（1－折扣百分比）]×[360/（信用期－折扣期）]×100％

注：以上答疑精华来源于正保会计网校答疑板，网校老师会针对已购课学员提出的问题进行答疑。（网校答疑板使用攻略） 

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