中级会计职称《财务管理》强化提高：现金的管理

会计职称考试《中级财务管理》第五章 营运资金管理

　　知识点二：现金的管理

　　一、现金管理概述

　　1.现金含义及构成

　　现金有广义、狭义之分。广义的现金是指在生产经营过程中以货币形态存在的资金，包括库存现金、银行存款和其他货币资金等。狭义的现金仅指库存现金。这里所讲的现金是指广义的现金。

　　2.现金管理的目标、动机

　　（1）现金管理目标

　　在现金的流动性与收益性之间进行权衡选择的过程，其目的是在保证企业经营活动现金需要的同时，降低企业闲置的现金数量，提高资金的使用效率。

　　（2）持有现金的动机

　　二、目标现金余额（最佳现金持有量）的确定

　　3.成本模型

　　（3）含义

　　根据现金有关成本，分析预测其总成本最低时现金持有量的一种方法

　　（4）现金持有成本

　　（5）决策模型

　　最佳现金持有量＝min（管理成本＋机会成本＋短缺成本）

　　由于管理成本与决策无关，所以最佳现金持有量是使得:

　　决策相关成本＝机会成本＋短缺成本

　　（6）决策步骤

　　①据不同现金持有量测算并确定有关成本数值；

　　②按不同现金持有量及其有关成本资料编制最佳现金持有量测算表；

　　③在测算表中找出总成本最低时的现金持有量，即最佳现金持有量。

　　（7）模型的改进【考虑转换成本】

　　4.随机模型【又叫米勒－奥尔模型】

　　（8）适用对象：现金流入、流出不稳定情况下确定现金最优持有量。

　　三、现金管理模式

　　5.收支两条线的管理模式

　　6.集团企业资金集中管理模式

　　四、现金收支管理

　　1.现金周转期

　　现金周转期是介于公司支付现金与收到现金之间的时间段

　　2.收款管理

　　3.付款管理

　　现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间。