我们要计算某证券的必要收益率。 首先，我们需要了解一些重要的金融概念和公式。 证券的必要收益率可以用下面的公式计算： 必要收益率 = 无风险收益率 + β × 风险溢价 其中，无风险收益率是政府债券的收益率，风险溢价是投资者为承担额外风险所要求的额外回报。 β系数是衡量证券相对于市场波动的敏感度的指标。 根据题目，我们知道以下信息： 1.行情好的概率为0.4，其他情况的概率为0.6。 2.行情好的情况下收益率为10%，其他情况下收益率为5%。 3.β系数为2.4。 4.无风险收益率为4%。 5.均风险收益率为3%。 首先，我们需要计算证券在各种情况下的预期收益率。 计算结果为：必要收益率 = 0.11%。