2017年基金从业资格考试练习题（11.14）

2017年基金从业资格考试11月全国统考考试时间为11月25日至26日。本次考试考试大纲进行了变化，开始将使用新版考试教材，大家一定要备考新版课程（点击查看）。正保会计网校整理了基金从业资格考试全科试题，基金从业考生们要多练习，才能在考场上所向披靡！

《证券投资基金》

某基金2016年度平均收益率为56%，假设当年无风险收益率为2%，沪深300指数年度收益率为30%，该基金年化波动率为35%，贝塔系数为1.2，则该基金的夏普比率为（ ）。

A、1.2

B、1.54

C、1.8

D、2.74  

【正确答案】B

【答案解析】本题考查夏普比率的计算。夏普比率＝（基金的平均收益率－平均无风险收益率）/基金收益率的标准差＝（56%－2%）÷35%＝1.54。

《基金法律法规》

基金管理人的合规政策应明确所有员工和业务条线需要遵守的基本原则，以及识别和管理合规风险的主要程序，并对合规管理职能的有关事项做出规定，至少应包括（ ）。

Ⅰ.合规管理部门的功能和职责

Ⅱ.合规管理部门的权限

Ⅲ.合规负责人的合规管理职责

Ⅳ.合规部门的人员配置

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅱ、Ⅳ  

【正确答案】A

【答案解析】本题考查合规政策。基金管理人的合规政策应明确所有员工和业务条线需要遵守的基本原则，以及识别和管理合规风险的主要程序，并对合规管理职能的有关事项做出规定，至少应包括：（1）合规管理部门的功能和职责。（2）合规管理部门的权限，包括享有与基金管理人任何员工进行沟通并获取履行职责所需的任何记录或档案材料的权利等。（3）合规负责人的合规管理职责。（4）保证合规负责人和合规管理部门独立性的各项措施，包括确保合规负责人和合规管理人员的合规管理职责与其承担的任何其他职责之间不产生利益冲突等。（5）合规管理部门与其他部门之间的协作关系。（6）设立业务条线和分支机构合规管理部门的原则。

《私募股权投资》

关于股权投资基金，下列表述错误的是（ ）。

A、股权投资被称为耐心的资本

B、股权投资是价值增值型投资

C、股权投资基金对专业性的要求较低

D、股权投资基金具有较长的封闭期

【正确答案】C

【答案解析】本题考查股权投资基金的特点。股权投资基金对于专业性的要求较高，需要更多投资经验积累、团队培育和建设。