【CMA知识点+例题】存货成本与市价孰低法（LCM）的应用

在P1第一章存货的学习中，关于成本与市价孰低法（LCM）的应用这里，很多同学会感到很迷惑，不知道最高限额与最低限额的计算以及如何取舍，今天我们一起再来梳理一下吧。

1、计算步骤
成本与市价孰低法的计算步骤主要有三个：
　　第一、确定存货的市价；
　　第二、使用存货成本流转方式计算出的存货成本，与市价作比较；
　　第三、如果市价高于成本、则按照成本金额在资产负债表中列示存货资产的金额；如果市价小于成本、则需要按照市价列示存货资产的金额，并计提存货减值（降低当期损益）。

2、市价的确定

（1）当存货采用后进先出法和零售价格法，市价=重置成本；

上限=可变现净值

下限=可变现净值-正常边际利润

当重置成本介于以上区间时，市价=重置成本；

当重置成本低于下限时，市价=下限；

当重置成本高于上限时，市价=上限。

（2）当存货采用先进先出法、特别认定法和平均成本法，市价=可实现净值。

【例】根据12月31日的实际库存，一家公司根据后进先出法确定其巧克力库存为＄26,000，重置成本为＄20,000。该公司估计，经过＄12,000的进一步加工成本后，巧克力可以作为成品糖果出售，售价为＄40,000。该公司的正常利润率是销售额的10%。根据成本或市价孰低原则，该公司应该在12月31日的资产负债表中报告多少巧克力库存？

A. ＄28,000

B. ＄24,000

C. ＄20,000

D. ＄26,000

【正确答案】 B

【答案解析】以后进先出法或零售价格法作为成本流转假设计算存货成本，则在使用成本与市价孰低法时，公司将当前重置成本作为市价，但是前提是重置成本在上限（可实现净值）与下限（可实现净值-正常毛利）之间。如果重置成本超过上限，则选取上限（可实现净值）作为市价；如果重置成本低于下限，则选取下限（可实现净值-正常毛利）作为市价。

题中上限=＄40,000-＄12,000=＄28,000

下限=＄28,000-＄40,000×10%=＄24,000

重置成本=＄20,000＜下限，则存货的市价为＄24,000.

根据成本与市价孰低来确定期末库存金额，即市价＄24,000＜存货成本＄26,000，则期末存货金额应为＄24,000.

综上，本题应选择B选项。

【例】下面是单位存货的数据：

若公司采用先进先出法，则在成本与市价孰低的方法下计量的存货期末价值是多少？

A. ＄10.00

B. ＄15.00

C. ＄17.50

D. ＄20.00

【正确答案】 A

【答案解析】以先进先出法、平均成本法或特别认定法作为成本流转假设计算出的存货成本，则公司将可实现净值作为市价，即按照成本与可实现净值孰低的原则来确定资产负债表期末存货列示的金额。

本题中可实现净值=售价-处置成本=＄22-＄2=＄20.

成本=＄10.

则成本与可实现净值之间成本的金额更低，所以资产负债表中期末存货应为＄10.

综上，本题应选择A选项。