2014证券从业资格《证券发行与承销》预习：承销业务风险控制

2014年证券从业资格考试备考已经开始，为了帮助参加2014年证券从业资格考试的学员巩固知识，提高备考效果，正保会计网校精心为大家整理了证券从业资格考试各科目知识点，希望对广大考生有所帮助。

第一章 证券经营机构的投资银行业务

知识点八、承销业务的风险控制

证券公司应建立以净资本为核心的风险控制指标体系。以2008年12月1日施行的《证券公司风险控制指标管理办法》的规定，计算净资本和风险资本准备、编制净资本计算表、风险资本准备计算表和风险控制指标监管报表。证券公司应当聘请具有证券相关业务资格的会计师事务所对其年度净资本计算表、风险资本准备计算表和风险控制指标监管报表进行审计。

（一）净资本

净资本是指根据证券公司的业务范围和公司资产负债的流动性特点，在净资产的基础上对资产负债等项目和有关业务进行风险调整后得出的综合性风险控制指标。

（二）风险控制指标标准

1.证券公司经营证券经纪业务的，其净资本不得低于人民币2000万元。

2.证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不得低于人民币5000万元。

3.证券公司经营证券经纪业务，同时经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不得低于人民币1亿元。

4.证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务中两项及两项以上的，其净资本不得低于人民币2亿元。

（三）证券公司必须持续符合的风险控制指标标准（1）净资本与各项风险准备之和的比例不得低于100%。

（2）净资本与净资产的比例不得低于40%。

（3）净资本与负债的比例不得低于8%。

（4）净资产与负债的比例不得低于20%。