(二)风险中性原理
1.计算上行概率和下行概率
无风险周期利率=.上行概率X股价.上升百分比+下行概率X (-股价下降百分比)
2.计算到期日期权价值
到期日价值的期望值=.上行概率XCu+下行概率XCd
3.计算期权现行价值
期权现行价值=到期日价值的期望值+ (1+ 无风险周期利率)