企业活动：经营活动、金融活动经营活动：销售商品或提供劳务等营业活动、与营业活动有关的生产性资产投资活动（企业在产品和要素市场上进行）
金融活动：筹资活动以及多余资金的利用（企业在资本市场上进行）
一、管理用资产负债表
资产
经营资产：销售商品或提供劳务所涉及的资产
金融资产：利用经用活动多余资金进行投资所涉及的资产
负债
经营负债：销售商品或提供劳务所涉及的负债
金融负债：筹资活动所涉及的负债
流动资产、长期资产=流动负债、长期负债、股东权益
经营性流动资产+金融性流动资产+经营性长期资产+金融性长期资产=经营性流动负债+金融性流动负债+金融性长期负债+经营性长期负债+股东权益
经营性流动资产-经营性流动负债+经营性长期资产-经营性长期负债=金融性流动负债+金融性长期负债-金融性流动资产-金融性长期资产+股东权益
经营营运资本=经营性流动资产-经营性流动负债
净经营性长期资产=经营性长期资产-经营性长期负债
经营营运资本+净经营性长期资产=净经营资产合计


净负债=金融性负债-金融性资产
净经营资产合计=净负债+股东权益合计=净投资成本
提示1：经营营运资本与净经营性资产是长短期限不同的净经营资产，都需要由金融活动筹措的经投资成本（净负债+股权权益）来融资
提示2：经营营运资本是经营性流动资产中，有金融活动筹措的净负债及股东权益（即投资者提供的资本）来融资的部分
提示3：“净经营性长期资产”是经营性长期资产中，由金融活动筹措的净负债及股东权益（即投资者提供的资本）来融资的部分


二、管理用利润表金融损益是指金融负债利息与金融资产收益的差额。
即扣除利息收入、金融资产公允价值变动收益等以后的利息费用
如果考虑税收因素，（负的）税后利息费用共又称为净金融损益
经营损益
一、营业收入
减 营业成本
二、毛利
减：税金及附加、销售费用、管理费用、资产减值损失
三、税前营业利润
加:营业外收入
减：营业外支出
四、税前经营利润
减：经营利润所得税
五、税后经营净利润
金融损益
六、利息费用
减：利息费用地税
七、税后利息费用
八、净利润
净利润=经营损益+金融损益
=税后经营净利润+（-税后利息费用）=税后经营净利润-税后利息费用=税前经营利润（1-T）-利息费用（1-T）


税后经营净利润-税后利息费用=净利润
净经营资产=净负债+股东权益
税后经营净利润/净经营资产=净经营资产净利率
税后利息费用/净负债=税后利息率
净利润/股东权益=权益净利率
三、管理用现金流量表经营现金流量是指企业因销售商品或提供劳务等营业活动以及与此有关的生产性资产投资活动产生的现金流量
金融现金流量是指企业因筹资活动或金融市场投资活动而产生的现金流量
经营活动净利润：
税后经营净利润
加：折旧与摊销
=营业现金毛流量
减：经营营运资本增加
=营业现金净流量
减：资本支出
=实体现金流量（营业现金流量）
实体现金流量也成为“营业现金流量”
资本支出=净经营长期资产增加+折旧与摊销
实体现金流量=税后经营净利润-净经营资产增加

【注意】如果为正：支付利息；偿还本金；支付股利；回购股票；购买金融资产；如果是为负：出售金融资产；借入新债务；发行新股。

金融活动现金流量

税后利息费用

减：净负债增加

=债务现金流量

股利分配

减：股权资本净增加

=股权现金流量

融资现金流量

【结论】从实体现金流量的来源分析，它是营业现金净流量超出经营营运资本增加和资本支出的部分，即来源于经营活动；从实体现金流量的去向分析，它是被用于债务融资活动和权益融资活动，即被用于金融活动。

实体现金流量=税后经营净利润-净经营资产增加
税后经营净利润+折旧摊销-经营营运资本增加-净经营长期资产增加+折旧摊销

税后经营净利润+折旧摊销=营业现金毛流量
营业现金毛流量-经营营运资本增加=营业现金净流量
净经营长期资产增加+折旧摊销=资本支出
营业现金净流量+资本支出=实体现金流量


实体现金流量=税后经营净利润-净经营资产增加
税后经营净利润+折旧摊销-经营营运资本增加+折旧摊销
债务现金流量=税后利息费用-净负债增加
股权现金流量=股利分配-股权资本净增加
实体现金净流量=融资现金流量=股权现金流量+债权现金流量

股权现金流量＝净利润－股东权益增加
　　＝（股利分配＋利润留存）－（利润留存－股东资本净增加）
　　＝股利分配－股权资本净增加