资本资产定价模型的基本表达式

R=RF＋β（Rm－RF）

单项资产或特定投资组合的必要收益率受到无风险收益率、市场组合的平均收益率和β系数三个因素的影响。

证券市场线

β系数横轴（自变量），必要收益率R作为纵轴（因变量），市场风险溢酬（Rm－RF）是斜率。