提到金融环境你都会想到什么的呢？

　1.金融机构：银行和非银行金融机构。
2.金融工具：融通资金双方在金融市场上进行资金交易、转让的工具。
　　金融工具的类型

基本金融工具：货币，票据，债券，股票

衍生金融工具：远期合约，互换，掉期，资产支持证券

金融工具的特征

流动性：金融工具在必要时迅速转变为现金而不致遭受损失的能力

风险性：购买金融工具的本金和预定收益遭受损失的可能性，一般包括信用风险和市场风险

收益性：金融工具能定期或不定期给持有人带来收益

3.金融市场：资金供应者和资金需求者双方通过一定的金融工具进行交易进而融通资金的场所。
　　金融市场上资金转移方式

直接转移：需要资金的企业或其他资金不足者直接将股票或债券出售给资金供应者。

间接转移：需要资金的企业或其他资金不足者，通过金融中介机构，将股票或债券出售给资金供应者；或者以他们自身所发行的证券来交换资金供应者手中的资金，再将资金转移到各种股票或债券的发行者（即资金需求者）手中，从而实现资金转移。

　　4.货币市场

单选题：

1.有一项年金，前3年无流入，后5年每年年初流入1200元，年利率为8%，则其现值为（   ）元。[已知：（P/A，8%，7）=5.2064,（P/A，8%，2）=1.7833]

A.6247.68

B.4107.72

C.3803.4

D.4755.96

2.在下列各项货币时间价值系数中，与资本回收系数互为倒数的是（   ）。

A.（P/F,i,n）

B.（P/A,i,n）

C.（F/P,i,n）

D.（F/A,i,n）

3.某公司拟于5年后一次还清所欠债务10000元，假定银行利息率为10%，5年期10%的年金终值系数为6.1051，5年期10%的年金现值系数为3.7908，则应从现在起每年年末等额存入银行的偿债基金为（   ）元。

A.1637.97

B.2637.97

C.3790.8

D.6105.1

4.某公司2015年1月1日投资建设一条生产线，投资期3年，营业期8年，建成后每年现金净流量均为500万元。该生产线现金净流量的年金形式是（   ）。

A.普通年金

B.预付年金

C.递延年金

D.永续年金

5.某企业于年初存入银行50000元，假定年利息率为12%，每年复利两次。已知（F/P，6%，5）=1.3382，（F/P，6%，10）=1.7908，（F/P，12%，5）=1.7623，（F/P，12%，10）=3.1058，则第5年年末的本利和为（   ）元。

A.66910

B.88115

C.89540

D.155290

计算题：

某企业预计运营期第1年的存货需用额（即平均存货）为3000万元，全年销售成本为9000万元，应收账款周转期（按营业收入计算）为60天，应付账款需用额（即平均应付账款）为1760万元，日均购货成本为22万元。

第一章－－总论－－集中制度制定权

总结中国企业的实践，集权与分权相结合型财务管理体制的核心内容是企业总部应做到制度统一、资金集中、信息集成和人员委派。具体集权内容主要有：集中制度制定权，筹资、融资权，投资权，用资、担保权，固定资产购置权，财务机构设置权，收益分配权;具体分权内容主要有：分散经营自主权，人员管理权，业务定价权，费用开支的审批权。

　　集中制度制定权

　　企业总部根据国家法律、法规和《企业会计准侧》、《企业财务通则》的要求，结合企业自身的实际情况和发展战略、管理需要，制定统一的财务管理制度，在全企业范围内统一施行。各所属单位只有制度执行权，而无制度制定和解释权。但各所属单位可以根据自身需要制定实施细则和补充规定。

集中筹资、融资权

　　资金筹集是企业资金运动的起点，为了使企业内部筹资风险最小，筹资成本最低，应由企业总部统一筹集资金，各所属单位有偿使用。如需银行贷款，可由企业总部办理贷款总额，各所属单位分别办理贷款手续，按规定自行付息;如需发行短期商业票据，企业总部应充分考虑企业资金占用情况，并注意在到期日存足款项，不要因为票据到期不能兑现而影响企业信誉;如需利用海外兵团筹集外资，应统一由企业总部根据国家现行政策办理相关手续，并产格审查贷款合同条款，注意汇率及利率变动因素，防止出现损失。企业总部对各所属单位进行追踪审查现金使用状况，具体做法是各所属单位按规定时间向企业总部上报“现金流量表”，动态地描述各所属单位现金增减状况和分析各所属单位资金存量是否合理。遇有部分所属单位资金存量过多，运用不畅，而其他所属单位又急需资金时，企业总部可调动资金，并应支付利息。企业内部应严禁各所属单位之间放贷，如需临时拆借资金，在规定金额之上的，应报企业总部批准。

集中投资权

　　企业对外投资必须遵守的原则为：效益性、分散风险性、安全性、整体性及合理性。无论企业总部还是各所属单位的对外投资都必须经过立项、可行性研究、论证、决策的过程，其间除专业人员外，必须有财务人员参加。财务人员应会同有关专业人员，通过仔细调查了解，开展可行性分析，预测今后若干年内市场变化趋势及可能发生风险的概率、投资该项目的建设期、投资回收期、投资回报率等，写出财务报告，报送领导参考。为了保证投资效益实现，分散及减少投资风险，企业对外投资可实行限额管理，超过限额的投资其决策权属企业总部。被投资项目一经批准确立，财务部门应协助有关部门对项目进行跟踪管理，对出现的与可行性报告的偏差，应及时报有关部门予以纠正。对投资效益不能达到预期目的的项目应及时清理解决，并应追究有关人员的责任。同时应完善投资管理，企业可根据自身特点建立一套具有可操作性的财务考核指标体系，规避财务风险。

集中用资、担保权

　　企业总部应加强资金使用安全性的管理，对大额资金拨付要严格监督，建立审批手续，并严格执行。这是因为各所属单位财务状况的好坏关系到企业所投资本的保值和增值问题，同时各所属单位因资金受阻导致获利能力下降，会降低企业的投资回报率。因此，各所属单位用于经营项目的资金，要按照经营规划范围使用，用于资本项目上的资金支付，应履行企业规定的报批手续。

　　担保不慎，会引起信用风险。企业对外担保权应归企业总部管理，未经批准，各所属单位不得为外企业提供担保，企业内部各所属单位相互担保，应经企业总部同意。同时企业总部为各所属单位提供担保应制订相应的审批程序，可由各所属单位与银行签订贷款协议，企业总部为各所属单位做贷款担保，同时要求各所属单位向企业总部提供“反担保”，保证资金的使用合理及按时归还，使贷款得到监控。

　　同时，企业对逾期未收货款，应作硬性规定。对过去的逾期未收货款，指定专人，统一步调，积极清理，谁经手，谁批准，由谁去收回货款。